資金是企業(yè)生存的關鍵，是在激烈的競爭中擊敗對手的有利武器。一個健康發(fā)展的企業(yè)不但能充分地利用好內部資金來源，還能有效的從外部融入資金�！�

　　從發(fā)展的角度來看，資金對每個企業(yè)都是稀缺資源，而企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營、資本經(jīng)營和長遠發(fā)展時時刻刻又離不開資金。因此，如何有效地進行企業(yè)融資就成為企業(yè)財務管理部門一項極其重要的基本活動。

　　雖然企業(yè)進行企業(yè)融資的基本目的是為了自身生產(chǎn)與資本經(jīng)營的維持和發(fā)展，但是就其每一項具體的企業(yè)融資活動而言通常要受特定動機的驅使。例如，企業(yè)為了正常的生產(chǎn)經(jīng)營發(fā)生的資金周轉和臨時需要進行企業(yè)融資；企業(yè)為了添置設備、擴大規(guī)模、引進新技術和開發(fā)新產(chǎn)品進行企業(yè)融資；企業(yè)為了對外投資、兼并其他企業(yè)進行企業(yè)融資；企業(yè)為了償付債務和調整資本結構進行企業(yè)融資等等。無論企業(yè)的企業(yè)融資活動受何種動機驅使，企業(yè)財務人員必須認真分析和評價影響企業(yè)融資的各種因素，力求使自己所進行的企業(yè)融資活動在力所能及的范圍內達到最高的效率和最好的綜合經(jīng)濟效益。

　　我們知道，企業(yè)的企業(yè)融資活動來自于投資需求。當然，這里所說的投資包括流動資產(chǎn)投資、固定資產(chǎn)投資和資本市場的間接投資。是否要進行企業(yè)融資活動，主要通過比較投資收益和資金成本來決定。例如，投資項目未來的年均報酬率（或年均利潤率）是多少？通過企業(yè)融資活動占用資金所付出的代價（或稱資金成本率）是多少？這是企業(yè)管理決策層最為關心的。因此，企業(yè)財務人員在開展企業(yè)融資活動之前，必須對未來的投資收益作一個較為可靠的預測，只有當投資收益遠大于資金成本的前提下，才可以確定所進行的企業(yè)融資活動是合理的、有意義的。

　　當投資方向確定以后，接下來要做的是估算投資數(shù)量，因為投資數(shù)量決定企業(yè)融資數(shù)量。如何估算投資數(shù)量，雖然有各種各樣的計算方法，但不是本文所要說明的。作為企業(yè)財務人員，無論通過什么渠道，采用什么方式進行企業(yè)融資，必須事先仔細估算資金需要量。只有這樣才能使企業(yè)融資數(shù)量與投資數(shù)量相互平衡，避免企業(yè)融資不足而影響